the meaning of contracts the various types of contracts in Islamic law the main forbidden contracts Chapter 2 Islamic Contract Law Business Transactions in Islam The Prophet Muhammad PBUH was a transterritorial trader ID: 811503
Download The PPT/PDF document "the philosophy of business transactions ..." is the property of its rightful owner. Permission is granted to download and print the materials on this web site for personal, non-commercial use only, and to display it on your personal computer provided you do not modify the materials and that you retain all copyright notices contained in the materials. By downloading content from our website, you accept the terms of this agreement.
Slide1
the philosophy of business transactions in Islamthe meaning of contractsthe various types of contracts in Islamic lawthe main forbidden contracts.
Chapter 2
Islamic Contract Law
Slide2Business Transactions in IslamThe Prophet Muhammad (PBUH) was a trans-territorial traderIslam encourages people to earn a living through legitimate means Islam emphasises the right to lawfully acquire property and ensures that such rights are protectedFiqh mu’amalat
proclaims
all transactions to be permissible if free of usury, deception, speculation, undue profits and engaging in prohibited items
Slide3Lawful Earning Under the Sharī‘ahIslam states everyone’s livelihood should be lawfulIslam gives a right of acquisition of property to allRegardless of the way one chooses to earn a living, the form & substance must be legitimateThe Sharī‘ah does not limit profit amount in business
However:
Commodities should be sold at market prevailing rates
It is prohibited for a trader to exploit buyers not aware of the market price
Slide4Business Transactions in Islam
The Right to Earn a Livelihood
Divine Qur’an legislation gave right to earn legitimate wages or transactions
Manufacturing and commercial business explained by the Prophet
This has been a historic event in Islam – the Prophet’s wife Khadijah was an entrepreneur in Mecca
Slide5Business Transactions in IslamThe Prophet’s Companions Earned Their Living by:Being engaged in lawful trade (common form of work during the era)Being engaged in agriculture/owning farmland Being involved in skilled crafts e.g. smithing, carpentryUndertaking professional, state-associated jobs e.g teaching, administration of zakat
and adjudication of disputes
Slide6Unlawful Earnings Under the Sharī‘ahExcessive gains in business transactions, undue profitsExcessive commission/service charges Exploitation of others while acquiring one’s property Money-lending involving usuryShort-measures in trade through underweight itemsHording to inflate prices at a later periodTrading in prohibited items, Adulteration of commodities & defective itemsMisappropriation of public fundsGambling and lottery business
Slide7المعاملات المحرمة في الشريعةالمكاسب المبالغ فيها في المعاملات التجارية ، والأرباح غير المبررةرسوم مفرطة للعمولة / الخدمةاستغلال الآخرين أثناء الحصول على ممتلكات الشخصالربا بكل اشكالها
التلاعب في الاوزان
الاحتكار
التجارة في المواد المحظورة ، غش السلع والمواد المعيبةاختلاس الأموال العامةالقمار والأعمال اليانصيب والميسر
فالشريعة تدعو الي الاسواق الحرة، الأسعار حسب الطلب والعرض، والابتعاد عن التلاعب، ومنع الا
حتكار
، وتقاسم الأرباح والخسائر في الشراكات ، والشفافية كفاءة المعلومات ، إلخ.
Slide8المنهيات الشرعيةربح مالم يضمنالبيع قبل القبض تحقيقاً تداول السلع بيع ما ليس عندكبيعتان في بيعة واحدةسلف وبيع (مثال : سيارة ١٥ ، يبعها ب٢٠ ويسلفه ١٠ قرض حسن)النهي عن النجش و تلقي الركبان و بيع الحاضر للباديالغش و الغبنالنهي عن استغلال حاجة المشتري او البائع
امثلة :
قصة القميص ٢٠٠-٤٠٠ الغنم ٤٠٠٠-٥٠٠٠
Slide9Money & currency?الأموال والنقود؟
Slide10Money & currency?
It is a medium of exchange.
A unit of account. (it’s got numbers on it!).
It is portable & It is durable.
It is divisible. (you can make change from it).
It is fungible (interchangeable).
Currency is simply paper. This paper money is a tool for trading your time.
Currency has no intrinsic value!
Money is a
store of value
and maintains its purchasing power over a long period of time
Silver and gold have intrinsic value!
Slide11الأموال و النقودالمال كل ما تملكه الانسان من أشياءممكن ان يكون عين او منفعة او الحقوق المعنويةالمال في الأسلام لا يختص بالأمور المحسوسة او الملموسة كل ما له قيمة معتبرة شرعاً يعد مالاًما كان له قيمة بين الناس وجاز شرعاً الانتفاع به في حال السعة والاختيار سبب تسميته بهذا الاسم لانه يميل اليه قلوب الناسقانوناً: كل حق له قيمة مادية
Slide12الأموال و النقودأن الإنسان ، مر بمراحل تسبق النقود، عندما كان هناك نظام المقايضة
ايجادة
وسيلة للتبادل، تكون مقياسًا للقيمة، قابل للتقسيم، وتكون
معيارًا
متعارفًا
عليه
،
لتقييم
السلع
والخدمات
،
ووسيلة
للت
بادل
،
يقبلها
عامة الناس فأخذ الإنسان يتعامل بالذهب والفضة كالنقود؛ لما لهما من خصائص تميز كلا منهما
، من حيث البقاء دون تلف، والتقسيم إلى قطع، وعدم
التغير
بالاستعمال
،
وعدم
التغير
بالتخزين
كان
العالم
آنذاك
يتعامل
بنوعين
من
النقود
،
هما
:
الدينار
الذهبي
،
والدرهم
الفض
ي
Slide13نظرة الإسلام للمالالمال مال الله والانسان مستخلف فيهراعي غريزة حب المال في الانساناعتبر المال قوام الحياة وزينتها
المال وسيلة وليس غاية
المال مسؤولية وليس سلطة
المال مقصد من مقاصد الشريعة
الفقر مشكلة قابلة للحل وليست مستعصية
Slide14﴿رَضِيَ اللَّهُ عَنْهُمْ وَرَضُوا عَنْهُ﴾ المائدة 119﴿رَضِيَ اللَّهُ عَنْهُمْ وَرَضُوا عَنْهُ﴾ التوبة 100﴿رَضِيَ اللَّهُ عَنْهُمْ وَرَضُوا عَنْهُ﴾ المجادلة 22﴿رَضِيَ اللَّهُ عَنْهُمْ وَرَضُوا عَنْهُ
﴾. البينة 8
Slide15اقسام الأموالمثلي وقيمي عقار ومنقول قابل للاستهلاك وغير قابل للاستهلاك
نام وغير نام (
اثره في الزكاة
)ظاهر وباطن النظام التقليدي جعل من النقود سلعة تباع وتشتري
Slide16اقسام الأموال - نقود وعروضالعروض: غير الاثمان من المال علي اختلاف انواعه من نبات وحيوان وعقار وسائر الأموالالنقود: وحدة قياس ومعيار للقيمة ووسيط للتبادل و مستودع للثروةتقوم النقود الورقية المعاصرة مقام النقدين الذهب والفضةفائدة تقسيم المال الي عروض ونقود
المضاربة علي النقود جائزة باتفاق العلماء
لا تصح المضاربة اذا كان راس المال من العروض الا اذا عرضها ليبيعها بنقد عند الحنفية و المالكية (
عند الشافعية و المالكية لا تجوز المضاربة بالعروض مطلقاً)
Slide17Norms in Islamic financeThe Prohibition of Riba (Interest or Usury) – Money is not to be exchanged for money with profit. As a result of this prohibition, alternative solutions are given which encourage trade and equity participation.
The Prohibition of
Gharar
(Uncertainty) – This demands transparency in contracts as well as in buying & selling. Prices should be specified, there should be clarity of the delivery details, quality of goods, quantity of goods etc. The information should be available to all parties involved and the outcomes of a contract should be free from ambiguity etc.
Sanctity of Contract:
Contracts should be fair
&
agreed upon by both parties. Therefore, the contract should be free from the elements of
Gharar
and
reach
Shari’ah
approval in their content
.
Slide18قواعد في التمويل الإسلاميتحريم الربا: المال لا يتم استبداله بالمال مع الربح، تقديم حلول بديلة تشجع علي التجارة والمشاركة في المغنم و المغرم (الخراج بالضمان)الابتعاد عن الغرر: هذا يتطلب الشفافية في العقود و في البيع والشراء مع تحديد الأسعار ، و وضوح في تفاصيل التسليم وجودة السلع وكمية السلع وما إلى ذلك. وأن تكون المعلومات متاحة لجميع الأطراف المعنية وأن تكون نتائج العقد خالية من الغموض
والجهالة
قدسية وإحترام العقود: يجب أن تكون العقود عادلة ومتفق عليها من قبل الطرفين. لذلك ، يجب أن يكون العقد خاليًا من عناصر الغرر ومتوافق مع الشريعة
Slide191. The Prohibition of Riba (Interest or Usury) : الرباDefinition of Riba: الربا in the Arabic language literally means increase. However, according to the specific Shari’ah definition, it means unlawful increase الزيادة المحرمة.The term ٍiba literally means usury, interest or a usurious element in any transaction
Any sale contract which is tainted with usurious elements,
however small it is
, is prohibited under the Sharī‘ahThe word riba is used several times in the Qur’an to refer to interest-bearing transactions, which are prohibited in Islamic law
Slide20" أم لهم شركاء شرعوا لهم من الدين ما لم يأذن به الله "" ولا يشرك في حكمه أحدا "" فإن تنازعتم في شيء فردوه إلى الله والرسول إن كنتم تؤمنون بالله واليوم الآخر "" فلا وربك لا يؤمنون حتى يحكموك فيما شجر بينهم .. "
"
إن الحكم إلا لله
"
Slide21فقه المعاملاتمن كمال الشريعة تقرير قاعدة الأصل في المعاملات الإباحة لكن هذا ما يعني أنها فقط اقتصرت على جانب الخطوط العامة وعدم وجود أحكام تفصيلية ..نعم لكنها محدودة وليست نظام متكاملفهذا راجع لاجتهادات البشر وزمانهمكلها اجتهادات لأن الباب مفتوح الاصل الاباحة
بالمناسبة :
مسائل الإجماع في الفقه أكثر من مسائل الخلاف
Slide22الرباالربا في اللغة: الزيادة. ﴿فَإِذَا أَنْزَلْنَا عَلَيْهَا الْمَاءَ اهْتَزَّتْ وَرَبَتْ﴾ [الحج: 5]. و ﴿أَنْ تَكُونَ أُمَّةٌ هِيَ أَرْبَى مِنْ أُمَّةٍ﴾ [النحل: 92]، أي أكثر عدداً يقال: ”أربى فلان على فلان، إذا زاد عليه“ وأصل الربا الزيادة
، إما في نفس الشيء وإما في مقابله كدرهم بدرهمين، يقال: ربا الشيء إذا زاد، ومن ذلك قول الله تبارك وتعالى:
﴿
يَمْحَقُ اللّهُ الْرِّبَا وَيُرْبِي الصَّدَقَاتِ وَاللّهُ لاَ يُحِبُّ كُلَّ كَفَّارٍأَثِيمٍ﴾ [البقرة:276].شرعا:زيادة مخصوص، في أنواع من المعاوضات، أو في تأخير في العوضين أو أحدهما.
فضل مال بلا عوض
وفي اصطلاح الفقهاء: زيادة مخصوصة لأحد المتعاقدين خالية عما يقابلها من العوض.
والمقصود به هنا : الزيادة على رأس المال، أو كل زيادة مشروطة مقدماً على رأس المال
مقابل الأجل وحده
،
ويميزه البعض عن
الفائد
ة.
Slide23حكمه يعتبر الربا في الشريعة الإسلامية من المحرمات بإجماع المسلمين، ويعد من كبائر الذنوب، وتحريمه في جميع الشرائع السابقةمن المعلوم شرعا أن الربا محرم، وأدلة تحريمه الكتاب والسنة والإجماعيتناول القرآن الربا في 12 آية، الكلمة ربا تظهر ٨ مرات في المجموع،
توجد
الآيات التي تحرم وتحذر من الربا في أربعة سورة من القرآن ؛ سورة البقرة 2: 275-276 ، 278-280 ؛ سورة آل عمران 3: 130 ؛ سورة النساء 4: 161 و ؛ سورة الرّوم 30:39.
نوعان ذكرهما الله في كتابه هما: الربا والميسر، فذكَر تحريم الربا الذي هو ضد الصدقة في آخر "سورة البقرة" و"سورة آل عمران" و"الروم" و"المدثر"، وذمَّ اليهود عليه في "سورة النساء"، وذكر تحريم الميسر في "سورة المائدة".
Slide24حكمه مزيد من التفصيل في السنة النبوية.إن تحريم الربا ليس شيئًا حصريًا للإسلام فهو محرم في كل الاديان في كل العصورمحرم في جمع الأديان السماوية، اليهودية والمسيحية وليس فقط الإسلام ومعظم القوانين الوضعية تضع عليه قيودالتمويل في الاسلام وسيلة وليست غاية
كان اليهود والمسيحيون بالمثل يعطون تعليمات في كتبهم المقدسة التي تمنعهم من التعامل مع الفائدة أو الربا
Slide25الربا مكروه ومذموم حتي قبل البعثة النبويةاهل الجاهلية لم يستخدموا اموال الربا في بناء الكعبةاستخدموا فقط الاموال الطاهرةاعتبروا الربا ليست من الكسب الطيب
Slide26حكم الربا في الديانات الأخرىجاء في العهد القديم : ( إذا أقرضت مالاً لأحد من أبناء شعبي، فلا تكن له كالمرابي. لا تضعوا عليه ربا(لا تطلب منه ربحاً لمالك) ) . [25، فصل ا22، سفر الخروج]و في كتاب العهد الجديد : ( إذا أقرضتم لمن تنتظرون منه المكافأة، فأي فضل يعرف لكم ؟ ولكن افعلوا الخيرات، وأقرضوا غير منتظرين عائدتها . وإذن يكون ثوابكم جزيلاً ) (:" اقرضوا وأنتم لا ترجون شيئا فيكون أجركم عظيماً" ) [34 وآية 35 من الفصل 6 من إنجيل لوقا ].
Slide27اليهودجاء في سفر التثنية: الإصحاح الثالث والعشرين:"للأجنبي تقرض بربا، ولكن لأخيك لا تقرض بالربا"ومنشأ هذا أنهم ينظرون إلى غيرهم نظرة استعلاء واحتقار، التوراة وإن كانت قد حرفت إلا أن شيئاً منها بقي كما هو لم يحرف، منها تحريم الربا، لكنهم حرفوا النص حينما أباحوه مع غير اليهودي…وقد صرف اليهود النص المحرِّم للربا حيث قصروا التحريم فيه على التعامل بين اليهود، أما معاملة اليهودي لغير اليهودي بالربا، فجعلوه جائزاً لا بأس به.
فاتّضح من كلام الله تعالى أن الله قد حرّم الربا في التوراة على اليهود، فخالفوا أمر الله، واحتالوا، وحرَّفوا، وبدَّلوا، واعتبروا أن التحريم إنما يكون بين اليهود فقط
Slide28Interest in Judaism & ChristianityThe prohibition of interest is not something exclusive to Islam. Jews and Christians were likewise given instructions in their scriptures which forbade them to deal with interest or usury. Although other faiths may have had aversion to interest or usury, only Judaism and Christianity are singled out here due to the common historical link between the three faiths. Church usury laws forbade interest on loans
Slide29some passages from the present day Bible. Old TestamentIf you lend money to one of my people among you who is needy, do not be like a money lender; charge him no interest (Exodus 22:25).Do not take interest of any kind from him, but fear your God, so that your countryman may continue to live among you (Leviticus 25:36).Hath given forth upon interest, and hath taken increase: shall he then live? He shall not live: he hath done all these abominations; he shall surely die; his blood shall be upon him (Ezekiel 18:13).
Lord, who can dwell in you tent…..He who does not lend his money at interest. ( Bible , Psalm 15, 1 and 5)
Do not charge your brother interest, whether on money or food or anything else that may earn interest (Deuteronomy 23:19).
Slide30New TestamentBut love ye your enemies, and do well, and lend, hoping for nothing again; and your reward shall be great, and ye shall be the children of the Highest: for he is kind unto the unthankful and to the evil (Luke, 6:35).In Judaism and Christianity, lending money in order to receive a profit was strongly condemned. In the Talmud, Ezekiel condemned interest as an abomination. He also likened usurers to people who shed blood. In Judaism, the distinction was made between Jews and gentiles. They tolerated charging interest to gentiles, yet, were forbidden to practice it with their own fellow brethren (Deuteronomy 23:20).
Slide31Pope Alexander III (12th Century) excommunicated usurers, which in that period was seen as an extremely harsh punishment. In 1317 the Council of Vienna took a strong stance and issued a law that usurers were to be excommunicated. However, by the fifteenth century in Europe, usury practices gradually gained ground and acceptance. Interest in Judaism & Christianity
Slide32The VaticanIn the News: The Vatican says Islamic Finance May Help Western Banks in Crisis “The ethical principles on which Islamic finance is based may bring banks closer to their clients and to the true spirit which should mark every financial service,” (the Vatican’s official newspaper Osservatore Romano)**A Lorenzo Totaro 2009 'Vatican Says Islamic Finance May Help Western Banks in Crisis, Bloomberg.com, viewed on 17 February 2010
http://www.bloomberg.com/apps/news?pid=20601092&sid=aOsOLE8uiNOg&refer=italy
Slide33Slide34“Compound interest is the eighth wonder of the world. He who understands it, earns it ... he who doesn't ... pays it.”― Albert Einstein"الفائدة المركبة هي الأعجوبة الثامنة في العالم. من يفهمها ، يكسبها ... .. من لا يفهمها ، .سوف يدفع الثمن ...- البرت اينشتاين
Slide35(( اجتنبوا السبع الموبقات قالوا: يا رسول الله وما هن؟ قال: الشرك بالله، والسحر، وقتل النفس التي حرم الله إلا بالحق، وأكل الربا، وأكل مال اليتيم، والتولي يوم الزحف، وقذف المحصنات الغافلات المؤمنات(())لعن رسول الله صلى الله عليه وسلم آكل الربا وموكله وكاتبه وشاهديه(((لَيَأْتِيَنّ علَى النّاسِ زَمَانٌ لاَ يَبْقَى أحَدٌ إلاّ أكَلَ الرّبَا، فَإنْ لَمْ يَأْكُلْهُ أصَابَهُ مِنْ غُبَارِهِ) ((كل قرض جر منفعة فهو ربا (( ((
درهم ربا يأكله الرجل وهو يعلم أشدَ عند الله من ست وثلاثين زنية
))
()لا يحل سلف وبيع، ولا شرطان في بيع، ولا ربح ما لم يضمن، ولا بيع ما ليس عندك)(أدلة نبوية من السيرة
Slide36سَمِعَ رَسُولَ اللَّهِ ﷺ يَقُولُ عَامَ الْفَتْحِ، وَهُوَ بِمَكَّةَ: إِنَّ اللَّهَ وَرَسُولَهُ حَرَّمَ بَيْعَ الْخَمْرِ، وَالْمَيْتَةِ، وَالْخِنْزِيرِ، وَالْأَصْنَامِ. فَقِيلَ: يَا رَسُولَ اللَّهِ، أَرَأَيْتَ شُحُومَ الْمَيْتَةِ، فَإِنَّهُ تُطْلَى بِهَا السُّفُنُ، وَتُدْهَنُ بِهَا الْجُلُودُ، وَيَسْتَصْبِحُ بِهَا النَّاسُ؟ فَقَالَ: لَا، هُوَ حَرَامٌ، ثُمَّ قَالَ رَسُولُ اللَّهِ ﷺ عِنْدَ ذَلِكَ: قَاتَلَ اللَّهُ الْيَهُودَ، إِنَّ اللَّهَ لَمَّا حَرَّمَ عَلَيْهِمْ شُحُومَهَا جَمَلُوهُ، ثُمَّ بَاعُوهُ، فَأَكَلُوا ثَمَنَهُ. مُتَّفَقٌ عَلَيْهِوَعَنِ ابْنِ مَسْعُودٍ قَالَ: سَمِعْتُ رَسُولَ اللَّهِ ﷺ يَقُولُ:
إِذَا اخْتَلَفَ الْمُتَبَايِعَانِ ولَيْسَ بَيْنَهُمَا بَيِّنَةٌ، فَالْقَوْلُ مَا يَقُولُ رَبُّ السِّلْعَةِ أَوْ يَتَتَارَكَانِ
.
أدلة نبوية من السيرة
Slide37(لعن الله الربا، وآكله، وموكله، وكاتبه، وشاهده، وهم يعلمون)، وقال: (هم سواء)كلهم فيه سواء،(وهم يعلمون)، إذا علموا ذلك وقال عليه الصلاة والسلام حديث يرد على شبهة، بعض الناس يقول: الملعون هو الذي يأخذ الربا، لكن الذي يعطي الربا مسكين، لا، يقول عليه الصلاة والسلام في الحديث الصحيح: (الآخذ والمعطي فيه سواء). فآكل الربا : هو صاحب المال الذي يقرض بفائدة، وموكله هو المدين الذي يستدين بفائدة يعطيها لصاحب رأس المال، والكاتب والشاهد لأنهما أعانا على ما نهى الله عنه
أدلة نبوية من السيرة
Slide38)) رأيت الليلة رجلين أتياني فأخرجاني إلى أرض مقدسة فانطلقنا حتى أتينا على نهر من دم فيه رجل قائم، وعلى وسط النهر رجل بين يديه حجارة، فأقبل الرجل الذي في النهر فإذا أراد أن يخرج رمى الرجل بحجر في فيه فَرُدَّ حيث كان فجعل كلما جاء ليخرج رمى في فيه بحجر فيرجع كما كان، فقلت: ما هذا؟ فقال: الذي رأيته في النهر آكل الربا((((إذا ظهر الزنا والربا في قرية، فقد أحلوا بأنفسهم عذاب الله)) ((ما ظهر في القوم الربا والزنا إلا أحلوا بأنفسهم عقاب الله))
أدلة نبوية من السيرة
Slide39مَتى حُرِّم الرِّباالمرحلة الأولى:- ما جاء قبل الهجرة ببضع سنين مقروناً بذم الربا ومدح الزكاة وذلك قبل فرض الزكاة كما في قوله تعالى: «وَمَا آتَيْتُمْ مِنْ رِبًا لِيَرْبُوَ فِي أَمْوَالِ النَّاسِ فَلَا يَرْبُو عِنْدَ اللَّهِ وَمَا آتَيْتُمْ مِنْ زَكَاةٍ تُرِيدُونَ وَجْهَ اللَّهِ فَأُولَئِكَ هُمُ الْمُضْعِفُونَ» ) الروم، 30/ 39 وقد جاء في السور المكية أصول الواجبات والمحرمات بوجه إجمالي كما في هذه الآية.
ملمح جميل
ا
لربا عكس الزكاة :ومع أهمية القطاعين، الربحي وغير الربحي، إلا أن الأولوية في البناء الاقتصادي هي للقطاع غير الربحي. ولذلك جاء الأمر بالزكاة والصدقات والمعروف سابقاً على تحريم الربا بمدة، حيث تأخر النص الصريح بمنعه إلى غزوة أحد في السنة الثالثة للهجرة. أما النصوص الآمرة بالبر والمعروف والإحسان، فكانت تتوالى منذ بدء البعثة
Slide40مَتى حُرِّم الرِّبا المرحلة الثانية:- (( فَبِظُلْمٍ مِنَ الَّذِينَ هَادُوا حَرَّمْنَا عَلَيْهِمْ طَيِّبَاتٍ أُحِلَّتْ لَهُمْ وَبِصَدِّهِمْ عَنْ سَبِيلِ اللَّهِ كَثِيرًا. وَأَخْذِهِمُ الرِّبَا وَقَدْ نُهُوا عَنْهُ وَأَكْلِهِمْ أَمْوَالَ النَّاسِ بِالْبَاطِلِ وَأَعْتَدْنَا لِلْكَافِرِينَ مِنْهُمْ عَذَابًا أَلِيمًا)) )(النساء: ١٦٠-١٦١) أي أن الله قد نهاهم عن الربا فتناولوه وأخذوه واحتالوا عليه بأنواع من الحيل وصنوف من الشبه.
وهذا تلميح بالتحريم لأنه جاء على سبيل الحكاية عن بني إسرائيل وأن الربا كان محرماً عليهم، فاحتالوا على أكله، فهو بذلك تمهيد ، وإيماء إلى إمكان تحريم الربا على المسلمين كما هو محرم على بني إسرائيل…
وفيه إيماء آخر ، وهو أنه إذا حرم عليكم الربا فلا تفعلوا مثل فعلهم، فتلقوا من العذاب الأليم مثل ما لقوا لأن هذا السلوك ليس إلا سلوك الكافرين والعياذ بالله.
Slide41التدرج في تحريم الرباالمرحلة الثالثة:- في سورة آل عمران حيث يقول تعالى: ((يَا أَيُّهَا الَّذِينَ آمَنُوا لَا تَأْكُلُوا الرِّبَا أَضْعَافًا مُضَاعَفَةً وَاتَّقُوا اللَّهَ لَعَلَّكُمْ تُفْلِحُونَ. وَاتَّقُوا النَّارَ الَّتِي أُعِدَّتْ لِلْكَافِرِينَ. وَأَطِيعُوا اللَّهَ وَالرَّسُولَ لَعَلَّكُمْ تُرْحَمُونَ))( آل عمران، 130 –132 ) أي: يا أيها الذين آمنوا لا تأكلوا الربا في إسلامكم بعد إذ هداكم له، كما كنتم تأكلونه في جاهليتكم.وهذا مفيد لتحريم الربا- كما سبق بيانه – إلا أنه لم يكن فيه من التهديد والوعيد ما كان في آخر مراحل التحريم.
Slide42التدرج في تحريم الرباالمرحلة الأخيرة :- وفي هذه المرحلة جاءت الآيات الكريمة بالحكم الشرعي: ( البقرة، 275 – 279 ). وهذه الآيات من آخر ما نزل من القرآن الكريم، : ((يَا أَيُّهَا الَّذِينَ آمَنُوا اتَّقُوا اللَّهَ وَذَرُوا مَا بَقِيَ مِنَ الرِّبَا إِنْ كُنْتُمْ مُؤْمِنِينَ. فَإِنْ لَمْ تَفْعَلُوا فَأْذَنُوا بِحَرْبٍ مِنَ اللَّهِ وَرَسُولِهِ وَإِنْ تُبْتُمْ فَلَكُمْ رُءُوسُ أَمْوَالِكُمْ لَا تَظْلِمُونَ وَلَا تُظْلَمُونَ)) عن ابن عباس رضي الله عنهما قال: “
آخر آية نزلت على النبي صلى الله عليه وسلم آية الربا
"
"إن هذه الآية أخوف آية في القرآن الكريم؛ لأن أحداً لا يطيق غضب االله، وحربه له". وقد أجاز الله تعالى فيها أخذ رؤوس الأموال بشرط أن يتوبوا
Slide43آخر آية﴿ الَّذِينَ يَأْكُلُونَ الرِّبَا لَا يَقُومُونَ إِلَّا كَمَا يَقُومُ الَّذِي يَتَخَبَّطُهُ الشَّيْطَانُ مِنَ الْمَسِّ ذَلِكَ بِأَنَّهُمْ قَالُواْ إِنَّمَا الْبَيْعُ مِثْلُ الرِّبَا وَأَحَلَّ اللّهُ الْبَيْعَ وَحَرَّمَ الرِّبَا فَمَن جَاءهُ مَوْعِظَةٌ مِّن رَّبِّهِ فَانتَهَىَ فَلَهُ مَا سَلَفَ وَأَمْرُهُ إِلَى اللّهِ وَمَنْ عَادَ فَأُوْلَـئِكَ أَصْحَابُ النَّارِ هُمْ فِيهَا خَالِدُونَ (275) يَمْحَقُ اللّهُ الْرِّبَا وَيُرْبِي الصَّدَقَاتِ وَاللّهُ لاَ يُحِبُّ كُلَّ كَفَّارٍ أَثِيمٍ (276) إِنَّ الَّذِينَ آمَنُواْ وَعَمِلُواْ الصَّالِحَاتِ وَأَقَامُواْ الصَّلاَةَ وَآتَوُاْ الزَّكَاةَ لَهُمْ أَجْرُهُمْ عِندَ رَبِّهِمْ وَلاَ خَوْفٌ عَلَيْهِمْ وَلاَ هُمْ يَحْزَنُونَ (277) يَا أَيُّهَا الَّذِينَ آمَنُواْ اتَّقُواْ اللّهَ وَذَرُواْ مَا بَقِيَ مِنَ الرِّبَا إِن كُنتُم مُّؤْمِنِينَ (278) فَإِن لَّمْ تَفْعَلُواْ فَأْذَنُواْ بِحَرْبٍ مِّنَ اللّهِ وَرَسُولِهِ وَإِن تُبْتُمْ فَلَكُمْ رُؤُوسُ أَمْوَالِكُمْ لاَ تَظْلِمُونَ وَلاَ تُظْلَمُونَ﴾
[البقرة: 275-279].
Slide44سورة البقرةThose who benefit from interest shall be raised like those who have been driven to madness by the touch of the Devil; this is because they say: "Trade is like interest" while God has permitted trade and forbidden interest…God deprives interest of all blessings but blesses charity.... O believers, fear God, and give up the interest that remains outstanding if you are believers. If you do not do so, then be sure of being at war with God and His messenger. But, if you repent, you can have your principal.... (القرآن 2:275-280)ذَٰلِكَ بِأَنَّهُمْ قَالُوا إِنَّمَا الْبَيْعُ مِثْلُ الرِّبَا ۗ وَأَحَلَّ اللَّهُ الْبَيْعَ وَحَرَّمَ الرِّبَا
Slide45Islam prohibits making money by money " every loan that draw interest is Riba”and thus all transactions must not involve any interest (riba). The Qur'anic verse "Allah has permitted trade and has forbidden interest (usury)" [2:275] is the main reason why Islamic banking derives its profit from real economic activities by means of trading or investment.
Slide46أن لرسول الكريم عدً الربا من السبع الموبقاتتجريم ولعن كل من اشترك في عقد الربا وهم في ذلك سواءأشار الرسول الكريم إلى أن عقوبة الربا تفوق عقوبة الزنا بأضعاف مضاعفة أشار الرسول إلى كثرة أبواب الربا وأن أدنى هذه الأبواب غاية في القبح والشناعة أن الرسول الكريم عدَ الربا من معاملات الجاهلية الاثيمة التي ابطلها في حجة الوداع
من السيرة
Slide47ذكر الله تعالى لآكل الربا خمساً من العقوباتالتخبط: ﴿لاَ يَقُومُونَ إِلاَّ كَمَا يَقُومُ الَّذِي يَتَخَبَّطُهُ الشَّيْطَانُ مِنَ الْمَس﴾المحق:
﴿
يَمْحَقُ اللّهُ الْرِّبَا﴾ والمراد الهلاك والاستئصال، وقيل: ذهاب البركة والاستمتاع حتى لا ينتفع به، ولا ولده بعده. في مقابلة الوعد الإلهي بارباء الصدقاتالحرب: ﴿ فَأْذَنُواْ بِحَرْبٍ مِّنَ اللّهِ وَرَسُولِه
﴾
[البقرة 279]
إنذار بحرب من الله ورسوله
الكفر:
﴿
وَذَرُواْ مَا بَقِيَ مِنَ الرِّبَا إِن كُنتُم مُّؤْمِنِينَ
﴾
[البقرة 278] و
بعد ذكر الربا: ﴿
وَاللّهُ لاَ يُحِبُّ كُلَّ كَفَّارٍ أَثِيمٍ
﴾
[البقرة 276]
أي:كفار باستحلال الربا، أثيم فاجر بأكل الربا
الخلود في النار:
﴿
وَمَنْ عَادَ فَأُوْلَـئِكَ أَصْحَابُ النَّارِ هُمْ فِيهَا خَالِدُونَ
﴾ [البقرة275] و ﴿يَا أَيُّهَا الَّذِينَ آمَنُواْ لاَ تَأْكُلُواْ الرِّبَا أَضْعَافاً مُّضَاعَفَةً وَاتَّقُواْ اللّهَ لَعَلَّكُمْ تُفْلِحُونَ﴾ [آل عمران 130]
Slide48٣ ذنوب ذكر فيها محاربةالربا : افساد لنظام اقتصاد المسلمينمن عادي لي ولياً: ضرب القدوات تفسد المجتمعحد الحرابة:
افساد الدين
و ضرب امن الناس
Slide49مضار الرباالخلل في توزيع دخول الافراد.التضخمالإضرار بالفقراء والمحتاجين بمضاعفة الديون عليهم عند عجزهم عن تسديدها.تعطيل المكاسب والتجارات والأعمال التي لا تنتظم حياة الناس إلا بها.
تكديس المال في يد طبقة معينة من أصحاب رؤوس المال.
الربا حالياً اسواء من ايام الجاهلية
Slide50والربا في اصطلاح الفقهاء له عدة معان منها”أجمع المسلمون على تحريم الربا في الجملة وإن اختلفوا في ضابطه وتعاريفه“عرفه الحنفية بأنه: فضل خالٍ عن عوض بمعيار شرعي مشروط لأحد المتعاقدين في المعاوضةو الشافعية: عقد على عوض مخصوص غير معلوم التماثل في معيار الشرع حالة العقد أو مع تأخير في البدلين أو أحدهما
والحنابلة:
تفاضل في أشياء، ونسء في أشياء، مختص بأشياء، ورد الشرع بتحريمها- أي تحريم الربا فيها- نصاً في البعض، وقياساً في الباقي منها
المالكية فقد عرفوا كل نوع من أنواع الربا على حدة
Slide51Slide52Slide53Classification of Riba
Slide54Riba الربا (Interest or Usury) Riba is strongly prohibited in Islam. The many verses of the Qur’an leave no question in this regard: “Allah has permitted trade and forbidden riba.” (Qur’an: Surah Al-Baqarah 2:275). The verses prohibiting riba are located in four Surahs of the Qur’an; Surah Al-Baqarah
2
:275-276, 278-280;
Surah Aal Imran 3:130; Surah An-Nisaa 4:161 and; Surah Ar
-Room
30
:39.
Riba
is further elaborated on in the Prophet’s
Sunnah
. Numerous
hadiths
explain the details surrounding
riba
. In a hadith narrated by the Prophet’s companion
Jaabir
: “
Allah’s Messenger cursed the one who accepts
riba
, the one who gives it, the one who records it and the two witnesses to it, saying, ‘They are all the same
.’”
Slide55There are two major categories of riba. Riba in debt. It increases with time (e.g. interest on borrowed money). This is the most common type of riba today and it relates to return of money on money at any rate (fixed or floating, compounded or simple interest).Riba in exchange. This type of riba refers to the six commodities (e.g. Gold) mentioned in the hadith. It increases with the transaction.
Types of Riba Transactions
Slide56Types of Riba Transactions- Alternative wayThe two main types of riba transactions are:Riba al-nasi’ah (interest on delayed payment ربا النسيئة): An unjustifiable increase for the deferment of repayment of a loan, mentioned in the Qur’anRiba al-fadl
(interest on excess in counter-value in trade
ربا الفضل): Interest of an increase in the quantity of one of the counter values, which is clarified in the Sunnah
Slide57Ribâ in Loans/Debts (Loans Vs. Debts)Loan (قرض): Any commodity or a sum of money that is given by one party to another for a certain estimated time. Loan: A loan involves a temporary transfer of ownership of goods or assets. In Islamic finance, the loan is always free of any charge. The buyer should pay only the principal amount as an excess amount or interest is prohibited.
Debt
(
دين): A liability to pay, which results from any credit transaction like a trade on credit or due rentals in Ijarah or leasing. The amount of debt has to be paid back at a specified time and the creditor has no right to demand payment of the debt before the mutually agreed time. The Holy Qur’ān states that in both loans and debts, the creditor:
Has right only over the principal amount (
راس المال
).
Has no right to an excess amount or interest on it.
Slide58Riba in Debt ربا الجاهليةThis form of riba in jahiliyah (pre-Islamic era of ignorance). When the date of maturity neared for one’s debt, it would be said to him, “pay up, or pay riba (increase)”. Due to deferment in repaying the debt, the debt would increase. It would continue to accumulate as compounded interest until it doubles & so on.
Another practice from the
jahiliyah
period included the loaning of money with a fixed increase in the return. For example, one would borrow, 10 gold coins (Dinars) with the condition of returning 12 gold coins at a future date. From the above description, we see how riba is equivalent to interest. For example, it includes the use of credit cards and “interest free” periods, as the date of maturity passes, interest is incurred. Likewise it is typical of bonds, or loans from conventional banks today which lend money with the condition to be paid back with an increase of a certain percentage in the future, at a variable or fixed interest rate.
Slide59Ribâ in Sales/Exchange Transactions Exchange: The act of changing a commodity or asset for another commodity or asset. Exchange rules are different for different types of assets and contracts. According to the rules of exchange of monetary units, an equal and on-the-spot exchange is mandatory for the exchange of any asset with the same kind of asset. Exchange rules summarized When the two goods being exchanged are different, excess and delay or both are permitted. For example, exchanging gold for wheat or dollars for a car.
When the two goods being exchanged are similar, excess and delay, both are prohibited. For example, exchanging gold for gold or wheat for wheat, dollars for dollars, etc.
When the two goods being exchanged are different but the effective cause is the same, then excess/deficiency is permitted, but delay in exchange is prohibited. For example, exchanging gold for silver or US Dollars for Japanese Yen or wheat for rice.
Slide60Riba Al-Fadl - Riba in Exchange Although gold and silver were the real currency at the time, the Prophet described certain commodities that relate to riba. These commodities are prohibited to exchange, same for same, unless they are of equal amount, without increase. One hadith states, “Gold with gold, silver with silver, wheat with wheat, barley with barley, dates with dates, and salt with salt; same quantity for same quantity, equal for equal; transaction being made hand to hand (i.e. on the spot payment)” Some scholars have stated that these commodities are only limited to the six mentioned. Other scholars, by making Qiyas
(analogy), have stated that it can also include other commodities that can be weighed, or other food, or specific food which can be stored similar in nature to the six.
Slide61Riba Al-Fadl - Riba in Exchange (cont)However, gold and silver are the universal tenders like cash money today. The remaining four commodities may have been used in a similar fashion to currency. Another hadith mentions, “Do not sell gold for gold unless it is the same amount for the same amount, and do not make one amount greater than the other. Do not sell silver for silver unless it is the same amount and do not make one greater than the other.”
Slide62The following narration sheds light on this form of riba with the exchange of these types of commodities. A hadith mentions, “Once Bilal brought Barni (a kind of dates) to the Prophet and the Prophet asked him, ‘From where have you brought these?’ Bilal replied, ‘I had some inferior type of dates and exchanged two Sa’s (approximately 6 kilograms) of it for one Sa’ (approximately 3 kilograms) of Barni dates in order to give it to the Prophet to eat.’ Thereupon the Prophet said, Beware! Beware! This is definitely
Riba
! Don’t do so, but if you want to buy (a superior kind of dates), sell the inferior dates for money and then buy the superior kind of dates with the money
” Riba Al-Fadl - Riba in Exchange (
cont
)
Slide63This hadith shows the prohibition of exchanging the same commodity of a different measurement, yet it also displays the alternative solution. That is to sell the dates, and buy the other dates with the money. Riba Al-Fadl - Riba in Exchange (cont)
Slide64Riba in Exchange rules - summaryWhen the underlying ‘Illah (علة)of the two goods being exchanged is different, shortfall/excess & delay both are permissible, e.g. the exchange of gold for wheat or dollars for a car.When the commodities of exchange are similar, excess and delay both are prohibited, e.g. gold for gold or wheat for wheat, dollars for dollars, etc.When the commodities of exchange are heterogeneous but the ‘
Illah
is the same, as in the case of exchanging gold for silver or US Dollars for Japanese Yen (medium of exchange) or wheat for rice (the ‘
Illah being edibility), then excess/deficiency is allowed, but delay in exchange is not allowed.
Slide65أنواع الربا أهل العلم عرفوا الربا بتعريفين: أحدهما تعريف بالتقسيم والعد، والثاني تعريف بالحد. التعريف بالعد: قسموا الربا إلى: ربا الديون وربا البيوع (ربا الفضل، وربا النساء) أما التعريف بالحد؛ فقد عرفوا الربا بأنه:
كل بيع لا يحل
لأن الله سبحانه وتعالى جعل البيع مقابل للربا، ووصف الربا بالحرمة، ووصف البيع بالإباحة؛ فقال تعالى:
وَأَحَلَّ اللَّهُ الْبَيْعَ وَحَرَّمَ الرِّبَا [البقرة:275]، فظاهر هذه الآية تقابل البيع والربا، فهما قسيمان، فكل تعامل مالي محرم فهو رباً، وكل تعامل مالي مباح فهو بيع، وأحل الله البيع وحرم الربا، والبيوع المحرمة قد أوصلها العلماء إلى ٥٨ بيعاً نهى عنها رسول الله صلى الله عليه وسلم، وهي ترجع في جمهورها إلى علل تحريم الربا
Slide66ربا الدّيونربا الديون: ومعناه: أن تتمّ الزّيادة في الدّين مقابل الزّيادة في الأجل، وهذا الأمر كان شائعاً جدّاً في أيّام الجاهليّة، وقد عادت إليه البنوك في الوقت المعاصر، وهو من أشهر أنواع الرّبا، وأشدّها قبحاً.وهو الشّكل من أشكال الرّبا الذي حرّمه القرآن الكريم، و يجري في كل أصناف المال بلا خلاف وبالاجماع
القرض نوع من انواع الديون وهو
مبادلة لمالين متماثلين
البيع: مبادلة لمالين او شيئين مختلفين
Slide67ما ثبت في الذمة من مال في معاوضة أو إتلاف أو قرضكل ما يثبت في الذمة من مال بسبب يقتضي ثبوته
ما هو
الدّين؟
Slide68الربا لا يختص بمادة معينة((كل قرض جر منفعة فهو ربا ((العلماء مجمعون أي قرض شرط فيه الزيادة فهو ربا
سواء كانت من النقود او الأوراق او المعادن او غيرها من الأموال
(
ألا وإن كل رباً في الجاهلية موضوع، لكم رؤوس أموالكم لا تَظلمون ولا تُظلَمون).
Slide69القــــــرضهو عقد مخصوص يرد على دفع مال مثلي لآخر ليرد مثله.- القرض أمر مشروع، ثبتت مشروعيته بالكتاب والسنة.- شروط صحة القرض:أولا: شروط عامة:1. هي ما يشترط عادة لكل عقد من عقود المعاوضات من جهة الأهلية، فيجب أن يكون القارض أهلا للتبرع.ثانيا: شروط خاصة:1. لفظ القرض، أو أي لفظ يدل على مضمونه.2. أن يكون الشيء المقترض من المثليات، كالمكيل والموزون، وهو كل
ما يضمن بالمثل عند الاستهلاك.
Slide70هل يجوز الاقتراض؟
Slide71القرض الحسنلم تقتصر على إحلال البيع وتحريم الربا، بل قلبت التفكير الاقتصادي عن دور رأس المال ودور التجارة رأسا على عقب، فشجع التجارة وبالتالي شجع عملية الإقراض ولكن بغير زيادة على رأس المال. ((إن السلف- أي: القرض- يجري مجرى شطر الصدقة)) ((خياركم أحسنكم قضاء))
((
ما من مسلم يقرض قرضا مرتين إلا كان كصدقتها مرة
))(( كل قرض صدقة )) (( من أنظر معسراً أو وضع عنه أظله الله في ظله))
((
لا تنزع الرحمة إلا من شقي
)) ((
لا يرحم الله من لا يرحم الناس
))
((
الراحمون يرحمهم الرحمن، ارحموا من في الأرض يرحمكم من في السماء
))
Slide72التشجيع علي القرض الحسن : القرض مرتين كصدقة( إن السلف يجري مجرى شطر الصدقة ) ( والذين هم لأماناتهم وعهدهم راعون ) المعارج ٣٢الرسول صلي الله عليه وسلم اقترض (( مَنْ أَخَذَ أَمْوَالَ النَّاسِ يُرِيدُ أَدَاءَهَا أَدَّى اللَّهُ عَنْهُ وَمَنْ أَخَذَ يُرِيدُ إِتْلَافَهَا أَتْلَفَهُ اللَّهُ ))يغفر للشهيد كل شي الا الدينلانه من حقوق العباد و حقوق الله مبني علي المسامحة وحقوق العباد المشاحة
القرض الحسن
Slide73قال الله تعالى: ﴿وَتَعَاوَنُوا عَلَى الْبِرِّ وَالتَّقْوَى وَلا تَعَاوَنُوا عَلَى الأِثْمِ وَالْعُدْوَانِ وَاتَّقُوا اللَّهَ إِنَّ اللَّهَ شَدِيدُ الْعِقَابِ﴾ [المائدة: 2].وقال عليه الصلاة والسلام: «مثل المؤمنين في توادهم وتراحمهم وتعاطفهم، كمثل الجسد، إذا اشتكى منه عضو تداعى له سائر الجسد بالسهر والحمى»((من نفّس عن مؤمن كربة من كرب الدنيا نفّس الله عنه كربة من كرب يوم القيامة، ومن يسّر على معسر يسّر الله عليه في الدنيا والآخرة، ومن ستر مسلماً ستره الله في الدنيا والآخرة، والله في عون العبد ما كان العبد في عون أخيه))
القرض الحسن
Slide74الشريعة والقروض (( انظروا إلى من هو أسفل منكم ولا تنظروا إلى من هو فوقكم فإنه أجدر أن لا تزدروا نعمة الله عليكم ))التمويل الإسلامي لا يتوسع بالمديونية بل يقيدها دائماً بالنساط الاقتصاديتجوز الزيادة مقابل الاجل تبعاً ولا تجوز استقلالًالربا تعني الزيادة
فلا يوجد مانع من اعتبار الزمن في الثمن، للشرط قسط من الثمن
لكن في البيوع وليس القروض
Slide75قال الله سبحانه وتعالى: (وَإِن كَانَ ذُو عُسْرَةٍ فَنَظِرَةٌ إِلَىَ مَيْسَرَةٍ وَأَن تَصَدّقُواْ خَيْرٌ لّكُمْ إِن كُنْتُمْ تَعْلَمُونَ) سورة البقرة، 280 أن النبي صلى الله عليه وسلم أتي برجل ليصلي عليه، فقال النبي صلى الله عليه وسلم: صلوا على صاحبكم فإن عليه دينا. قال أبو قتادة: هو عليَّ، فقال رسول الله صلى الله عليه وسلم: بالوفاء. قال: بالوفاء، فصلى عليه.
الشريعة والقروض
Slide76ربا الجاهليةربا الجاهلية("أنظرني أزدك"= التأخير في أجل الوفاء مقابل زيادة الدينربا الجاهلية كان أن ( يأتي الرجل الرجل، فيدان من عنده بدين إلى أجل محدد؛ فإذا حل الدين أتاه فقال له: إما أن تقضيني، وإما أن تربي لي )، (إما أن تقضيني)، أي: تدفع إلي ما دفعت إليك،
(وإما أن تربي لي)، أي: أن تزيد لي من المال مقابل التأخير،
هذا هو ربا الجاهلية الذي كان معروفاً فيها، وقد وضعه رسول الله صلى الله عليه وسلم وأزاله، وقال في خطبته بعد فتح مكة
ربا الجاهليةالزيادة عند حلول الاجل
Slide77ربا البيوعربا البيوع: وهذا الشّكل من أشكال الرّبا يكون من خلال بيع الأموال الربويّة بعضها ببعض،الأموال الربوية التي ورد بها الحديث ٦: الذهب، والفضة، والبر، والتمر، والملح، والشعير.ربا البيوع نوعان: ، ويكون ربا البيوع على نوعين، هما: ربا الفضل و ربا النسيئة
ربا الفضل:
ومعناه الزيادة في أحد العوضين عن الآخر عند بيع مال ربوي بمال ربوي من جنسه، مثل: بيع الذهب بالذهب، فلا يجوز بيع الذهب بالذهب إلا متماثلاً، وأي زيادة في أحد الجانبين تجعل هذا البيع بيعاً ربوياً. لكن لا بد من اتحاد الجنس
ربا النسيئة: وهو تأخر قبض أحد العوضين في بيع الأموال الربوية إذا كانت متحدة في العلة، فإذا بيع مال ربوي بغير جنسه كأن يباع ذهب بفضة أو العكس، أو أن تباع عملة بعملة أخرى، فإنه يجوز فيها التفاضل أي الزيادة والنقص لاختلاف الجنس، ولكن لا يجوز تأخير قبض أحد العوضين، بل لا بد من التقابض في مجلس العقد.
Slide78الأموال الربوية (الأصناف الستة)«الذَّهَبُ بالذَّهَبِ والفِضَّةُ بالفِضَّةِ والبُرُّ بالْبُرِّ والشَّعيرُ بالشَّعيرِ والتَّمرُ بالتَّمرِ والمِلحُ بالمِلحِ مِثلًا بمِثلٍ يَدًا بيَدٍ فمَن زادَ أوِ استَزادَ فقد أربَى الآخِذُ والمُعطي فيهِ سَوَاءٌ» لذلك أجمع العلماء على القول بمقتضى هذه السنة، وحرمة التعامل في هذه الأجناس إلا مثلًا بمثل (التماثل)، ويدًا بيد (التقابض
)، من غير تفاضل، ولا تأخير.
«
الدِّينارُ بالدِّينارِ، والدِّرهمُ بالدِّرهمِ، لا فَضلَ بينَهُما، فمَن كانَت لَهُ حاجةٌ بورقٍ (الفضة) فليصطَرِفها بذَهَبٍ، ومن كانت لَهُ حاجةٌ بذَهَبٍ فليصطَرفِها بالورِقِ، والصَّرفُ هاءَ وَهاءَ» «الدِّينارُ بالدِّينارِ، والدِّرهمُ بالدِّرهمِ، لا فَضلَ بينَهُما
»
Slide79الأصناف الستةوإنما تقول هنا : هذه الأصناف الستة، إذا أردنا أن نبادل
جنسًا
بجنسه فلا بد من أمرين :التساوي في
الكيل
أو
الوزن
.
القبض
في
المجلس
)
التقابض
(
{
الذهب بالورق ربا ، إلا هاء وهاء والبر بالبر ربا ، إلا هاء وهاء . والشعير بالشعير ربا ، إلا هاء وهاء
}فهل معنى ذلك أن التعامل بهذين الشرطين، يقتصر على
الأصناف الستة؟ أم أن هذا ذكر كأمثلة، وما يشترك
مع
هذه
الأصناف
في
العلة
،
يأخذ
نفس
الحكم
؟
Slide80اختلف العلماء بعد اتفاقهم على الأموال الربوية التي نصت عليها الأحاديث فقال نفاة القياس(الظاهرية): إن الحرمة مقصورة على هذه الأشياء الستة: الذهب، والفضة، والبُر، والشعير، والتمر، والملح ، قذكر ستة أصناف، فالحكم لا يتعداها ، لا يشمل شيئًا غيرها
وذهب جمهور الفقهاء إلى أن الحرمة غير مقصورة على هذه الأشياء الستة، بل تتعداها إلى غيرها، وأن الحرمة ثبتت في هذه الستة لعلة، فتتعدى الحرمة إلى كل ما توجد فيه ا
لعلة
.وجمهور الفقهاء على أنه يلحق بهذه الأصناف الأموال الأخرى، والتي تتحد معها في العلة
علة الأصناف الستة
Slide81أجمع جمهور الفقهاء على أنّ هذه الأصناف يلحق بها الأموال الأخرى، والتي تكون متحدةً معها في العلة، ولذلك جمهور الفقهاء قالوا : هنا توجد علة . لنبحث عن هذه العلةهناك قاعدة
أصولي
ة
:جمهور الأصوليين بأن اللقب لا يؤخذ به في
مفهوم
المخالفة
؛
لأننا
إذا
قلنا
بأن
في
البر
أو
في الماشية زكاة، فهذا لا يعني ألَّا زكاة في غير البر والماشية،بدأوا يبحثون عن
هذه العلة، فقسموا الأصناف الستة إلى قسمين :الأول
:
الذهب
والفضة
(
الدنانير
والدراهم
) ،
هذا
قسم
الثاني
:
البر
والشعير
والتمر
والملح
،
قسم
آخر
.
وجعلوا
للأصناف
الأربعة
علة
،
وللصنفين
علة
.
فما
علة
الأصناف
الأربعة
؟
قال
بعضهم
:
الطعام
.
وقال
آخرون
:
طعام
يدخر
،
وقال
آخرون
:
شيء
يكال
.
أى
أن
من
قال
بالطعام
فقد
أدخل
كل
الطعام
،
وهذا
هو
الرأي
الراجح
.
علة الأصناف الستة
Slide82ربا الفضلأي الزّيادة في أحد العوضين عن الآخر، وذلك في حال بيع مال ربويّ بمال ربويّ من مثل جنسه، ومثال ذلك: بيع الذّهب بالذّهب، فإنّه لا يجوز بيع الذّهب بالذّهب إلا إذا كان متماثلاً، وأيّ زيادة تتمّ في واحد من الجانبين تؤدّي إلى جعل هذا البيع بيعاً ربويّاً، وبالتالي فإنّه لا بدّ اتحاد الجنس عند البيع، أي أن يكون البيع برّاً ببرّ، أو ذهباً بذهب، وهكذا. أن يباع الشيء بما هو جنس له متفاضلاً، أي: أحدهما أكثر من الآخر، أو أن يباع الشيء بأكثر منه من غير جنسه من ما هو ربوي، أي: من الأجناس التي يحصل الربا فيما بينها.
ويشترط حتى يتحقق ربا الفضل أن يكون المال ربويا (
الأصناف الستة او ما يقاس عليها
) مع اتحاد الجنس وأن يتفاضلا. سبب التسمية: ويسمى ربا الفضل لفضل أحد العوضين على الآخر، وإطلاق التفاضل على الفضل من باب المجاز، فإن الفضل في أحد الجانبين دون الآخر.
Slide83ربا الفضلوأما ربا الفضل فتحريمه بالإجماع وثبوت النصوص، ومن باب سد الذرائع كما صرح به في حديث
أبي سعيد الخدري
عن النبي
قال: لا تبيعوا الدرهم بالدرهمين فإني أخاف عليكم الرماء والرماء هو الربا، فمنعهم من ربا الفضل لما يخافه عليهم من ربا النسيئة، وذلك أنهم إذا باعوا درهماً بدرهمين - ولا يفعل هذا إلا للتفاوت الذي بين النوعين - إما في الجودة، وإما في السبكة، وإما في الثقل والخفة، وغير ذلك - تدرجوا بالربح المعجل فيها إلى الربح المؤخر وهو عين ربا النسيئة، وهذا ذريعة قريبة جداً، فمن حكمة الشارع أن سد عليهم هذه الذريعة، وهي تسد عليهم باب المفسدة
Slide84دليل التحريم في عهد سيدنا رسول الله صلى الله عليه وسلم ، جاءه
نوع
من التمر جيد، يسمى "جنيب" ليس فيه صفة رديئة
يسأل
الرسول
عليه
الصلاة
والسلام
:
أكل
تمر
خيبر
هكذا
؟ قالوا : لا يا رسول الله ، إنا نبتاع الصاع من هذا بالصاعين، (نبتاع
أي نشتري) والصاعين بالثلاثة . فقال : (( لا تفعل
)) .
وفي
رواية
أخرى
((
إنه
عين
الربا
((
ماذا
يفعل
إذن
؟
تمر
جيد
وتمر
ردئ
،
قال
له
)):
بع
الجمع
(
أى
الرديء
)
بالدراهم
،
وابتع
بالدراهم
جنيبًا
((
من
الأخطاء
الشائعة
في
عصرنا
تبادل
بعض
هذه
الأصناف
وعدم
القبض
في
المجلس
،
أو
تبادل
جنس
بجنسه
و
الاختلاف
في
الوزن
،
مثل
:
ذهب
قديم
وذهب
جديد
.
Slide85ربا النّسيئةربا النّسيئة (ربا النَساء): : أي أن يتأخّر قبض واحد من العوضين في بيع الأموال الربويّة، وذلك في حال كانت متحدةً في العلة، ففي حال بيع مال ربويّ بغير جنسه، مثل بيع الذّهب بالفضة أو عكس ذلك، أو بيع عملة بعملة أخرى، فإنّه يجوز في هذه الحالة التّفاضل، أي أن يتمّ الزّيادة والنّقص فيه، وذلك لاختلاف الجنس في البيع، ولا يجوز أن يتمّ تأخير قبض واحد من العوضين، والواجب أن يتمّ التّقابض في مجلس العقد.ربا النساء هو
: الربا المتعلق بالتأخير، سواء كان ذلك بتعجيل ما في الذمة
أوبتأخيره
ويتحقق في التأخير كأن يوجد أحد العوضين فقط، كأن يوجد القدر فيهما دون الجنس، كالقمح والشعير، مثل: 3 كلغ قمح بـ 4 كلغ شعير، فيصح البيع فيما بينهما لكن شرط التقابض في المجلس، فاذا بيع دون تقابض فقد حصل الربا ويسمى ربا النَساء أي التأخير.
Slide86ربا النسيئة:: وهو الزيادة في الدين نظير الأجل أو الزيادة فيهسبب التسمية: مأخوذ من أنسأته الدين: أخرته - لأن الزيادة فيه مقابل الأجل أياً كان سبب الدين بيعاً كان أو قرضاً. وسمي ربا النسيئة لأنه يتضمن بيع ربوي حاضر بمؤجل وهو محرم بالقرآن الكريم في قول الله تعالى: 《يا أيها الذين آمنوا لا تأكلوا الربا أضعافاً مضاعفة.》 ثم أكدت السنة النبوية تحريمه في خطبة الوداع وفي أحاديث أخرى. ثم انعقد إجماع المسلمين على تحريمه. وسمي ربا الجاهلية، لأن تعامل أهل
الجاهلية
بالربا لم يكن إلا به كما قال
الجصاص. والربا الذي كانت العرب تعرفه وتفعله إنما كان قرض الدراهم والدنانير إلى أجل بزيادة على مقدار ما استقرض على ما يتراضون به، وسمي أيضاً الربا الجلي.
ربا النّسيئة
Slide87التقابض والتماثل في ربا البيوع
الذهب
ال
فضة
البر
التمر
الملح
الشعير
الذهب
X
X
X
X
ال
فضة
X
X
X
X
البر
X
X
التمر
X
X
الملح
X
X
الشعير
X
X
Slide88ملخص الربا ربا الديون: هو الزيادة بالدين مقابل الأجل و يجري في كل أصناف المال بلا خلافربا الديون محرم بكل أنواع و يسري في جميع الاموال ربا البيوع ينقسم لي فضل ونسيئة و يجري في أصناف الستة و ما قيس عليها (مختلف فيه)ربا الفضل: التفاضل في ما يجب فيه التماثل او الزيادة في ما يجب فيه التماثلالجهل بالتماثل كالعلم بالتفاضل
ربا النسيئة:
التأخير فيما يجب فيه التقابض
Slide89أمهات الرباسلف جر نفعاً؛ فكل سلف جر نفعاً فهو رباً، وهذا يشمل كثيراً من العقود المتداولة، وسنذكر بعض أمثلتها في واقعنا إن شاء الله.مؤخر ما في الذمة مسلف.معجل ما في الذمة مسلف.حط الضمان وأزيدك
، أي: حط عني قضائي في هذا الوقت على هذا الأجر، وأزيدك في رأس المال مقابل الزيادة في التأجير.
ضع وتعجل
، أي: ضع بعض مالك وتعجل بقيته؛ فيكون حينئذٍ متعجلاً لما في الذمة؛ فيكون مسلفاً سلفاً جر نفعاً. أسلفني على أن أسلفك، أي: أن يكون السلف مقابل سلف؛ فيكون الإنسان منتفعاً حينئذٍ من القرض الذي لا يجوز إلا ابتغاء مرضاة الله.
المزابنة
، وهي: قصد المغالبة في البيع.
Slide90Views of Bank InterestTraditional View: Bank Interest constitutes ribaLiberal View: Bank interest is not riba. It represents one’s dividends for depositing money in bank accountsماذا عن ربا الجاهلية: زدني انظرك؟
Most Convincing Position
:
The majority of jurists and Muslims believe bank interest is equivalent to riba المجامع العلمية والفقهية الإسلامية، والمؤتمرات العالمية للاقتصاد الإسلامي والفقه الإسلامي كلها قد أجمعت على أن الفوائد البنكية هي الربا الحرام
Slide91المجمع الفقهي قد وقع الفصل من مؤتمر علماء المسلمين المنعقد في ١٩٦٥ بهيئة مؤتمر لمجمع البحوث الإسلامية بالأزهر (٨٥ عالم من ٣٥ دولة إسلامية)وفي شأن المعاملات المصرفية كان نص القرار: ( الفائدة) على جميع أنواع القروض ربا محرم ،لا فرق في ذلك بين ما يسمي بالقرض الاستهلاكي؛ وما يسمي بالقرض الإنتاجي؛ لأن نصوص الكتاب والسنة في مجموعها قاطعة بتحريم النوعين. كثير الربا وقليله حرام كما يشير إلى ذلك الفهم الصحيح في قوله تعالى)يَا أَيُّهَا الَّذِينَ آمَنُوا لا تَأْكُلُوا الرِّبا أَضْعَافاً مُضَاعَفَةً وَاتَّقُوا اللَّهَ لَعَلَّكُمْ )(آل عمران: من الآية130).
الإقراض بالربا مُحَرَّمٌ لا تبيحه حاجة ولا ضرورة، والاقتراض بالربا محرم كذلك، ولا يرتفع إثمه إلا إذا دعت إليه الضرورة. وكل امرئ متروك لدينه في تقدير ضرورته.
Slide92RibaThe Islamic Fiqh Academy which was initiated through the OIC (Organization of the Islamic Conference), was established to bring scholars from around the world in order to address current issues and concerns. During the 2000 meeting, the OIC reaffirmed the consensus of the historical prohibition of interest. Riba is one of the core concerns in Islamic finance. In order to avoid riba, many financial alternatives have been adopted over the centuries. Although scholars describe rationales as to why riba may be prohibited, the sole reason for sincere Muslims to refrain from riba is to conform to what the Law Maker has legislated.
Slide93Why the Prohibition of Riba?Riba is forbidden in Islam due to:Economic effects, e.g. keeping money idle and unproductive, adding to miseries of the poorSocial effects, e.g., cutting ties; creating enmity and hatred between the poor and rich; spreading corruption Psychological and spiritual effects, e.g., arrogance, hard-heartedness and exploiting needs of the poorOn the state level, e.g. losing control over resources
&
natural wealth
Slide94Wisdom behind the prohibition of riba as put forward by some scholars.It goes against mutual cooperation, generosity, and spirit of partnership. Acquisition of property by wrongful means and harm to the needy.Removal of the possibility for injustice and exploitation.Drives the capital-owner away from enterprise and real economic activities that contribute to the welfare of society (e.g. commerce, manufacturing, construction and so on)Money is meant to be a medium of exchange and standard of value for other goods. Riba violates the entire rationale behind money and diverts money from doing what it is meant to do.
Slide95الحكمة تحريم الربا في الإسلام الاتجاه الاقتصادي: وهي النظريات التي تفسر حكمة تحريم الربا بأنه جاء لمصالح إقتصادية، وداخل هذا الاتجاه مدارس وآراء تبين ماهية هذه المصلحة الاقتصادية المتوخاة. الاتجاه المتعلق بطبيعة الربويات: من ناحية تشريفها أو الحفاظ على وظيفتها التي خلقها الله لها والحرص على عدم انحرافها عن هذا الهدف.
الاتجاه الأخلاقي
(الاتجاه الذي تبناه الكاتب): الذي ربط تحريم الربا بحكم أخلاقية كمنع الظلم ومراعاة المحتاج وتربية الناس على الإحسان .. وداخل هذا الاتجاه مدارس تفصيلية.
الاتجاه التوقيفي: وهو الاتجاه الذي لم يقتنع بكل ماسبق من حكم؛ وبناء عليه يرى التوقف والقول بأن حكمة تحريم الربا غير معلومة لدينا وعلينا التوقف عند النصوص والتسليم لها مع عدم القياس على هذه العلل والحكم التي يرى أنها لا تَطَّرِد وليست هي مراد الشارع.
Slide96حكمة تحريم الرباومن ذلك أيضاً أنّ الرّبا يؤدّي إلى عدم لإقراض النّاس بعضهم لبعض، وانقطاع المعروف فيما بينهم، وذلك لأنّ تحريم الرّبا يؤدّي إلى أن تطيب النّفوس عند إعطاء القرض وإرجاع مثله دون زيادة، ولو أنّ الرّبا كان حلالاً لكان المحتاج قد اضطر إلى أخذ الشّيء وإرجاعه مضاعفاً، وبذلك ينقطع المعروف والإحسان بين النّاس.
Slide97ملخص كتاب في مقارنة الحكم لحكم الربوية - دراسة نقدية لأهم ما قيل في حكمة تحريم الربا وتاريخ هذه الأقوال وأدلتها وآثارها ونقدهاجهالة الحكمة استقرار الأثمان الإجراءات التشريفية خالفة الخلقة كفاءة التوزيع حتي لا يضيع الإحسان بين الناس
أن الربا ضد الصدقــة، فالربا ظلم، والصدقة فضل،
والبيع بينهما وهو عدل
Slide98ويقصد منه استغلال حاجة الناس، أما الربا القليل الذي لا يتجاوز٢-٣٪، فإنه غير محرم، ويحتجون على قولهم هذا، بأن الله تبارك وتعالى إنما حرم الربا إذا كان فاحشًا، حيث قال تعالى: {لَا تَأْكُلُوا الرِّبَا أَضْعَافًا مُّضَاعَفَةً} [آل عمران الآية:130] قالوا: إن النهي إنما جاء مشروطًا ومقيدًا، وهو كونه مضاعفًا أضعافًا كثيرة، فإذا لم يكن كذلك، وكانت النسبة فيه يسيرة، فلا وجه لتحريمه! شبهة: إن الربا المحرم إنما هو الربا الفاحش، الذي تكون النسبة فيه مرتفعة
Slide99﴿أضعافا مضاعفة﴾ ليس لتقييد النهي به، بل لمراعاة ما كانوا عليه من العادةو لبيان الواقع الذي كان التعامل عليه أيام الجاهلية، كما جاء في سبب النزول، وتوبيخاً لهم بذلك، حيث كانوا يأخذون الربا مضاعفًا أضعافًا كثيرة، إذ كان الرجل يربي إلى أجل، فإذا حل الأجل قال للمدين: زدني في المال حتى أزيدك في الأجل، فيفعل، وهكذا عند محل كل أجل، فيستغرق بالشيء الطفيف ماله بالكلية، فنهوا عن ذلك ونزلت الآية.أن المسلمين قد أجمعوا على تحريم الربا قليله وكثيره، وهذا القول يعتبر خروجًا على الإجماع، كما لا يخلو عن جهل بأصول الشريعة؛ فإن قليل الربا يدعو إلى كثيره، فالإسلام حين يحرم الشيء يحرمه كليًّا؛ أخذًا بقاعدة (سدّ الذرائع) لأنه لو أباح القليل منه لجرّ ذلك إلى الكثير منه، والربا كالخمر في الحرمة، فهل يقول مسلم عاقل: إن القليل من الخمر حلال؟ لذلك قال العلماء: ما جرى الربا فيه بالتفاضل في كثيره، دخل قليله في ذلك؛ قياسًا ونظرًا.
شبهة:
إن الربا المحرم إنما هو الربا الفاحش، الذي تكون النسبة فيه مرتفعة
Slide100يقال للقائلين بهذا القول: {أَفَتُؤْمِنُونَ بِبَعْضِ الْكِتَابِ وَتَكْفُرُونَ بِبَعْضٍ} [البقرة 85]؟فلماذا تحتجون بهذه الآية على دعواكم الباطلة، ولا تقرؤون قوله تعالى: {وَأَحَلَّ اللَّهُ الْبَيْعَ وَحَرَّمَ الرِّبَا} [البقرة 275]، و{اتَّقُوا اللَّهَ وَذَرُوا مَا بَقِيَ مِنَ الرِّبَا} [البقرة 278]، وقوله سبحانه: {يَمْحَقُ اللَّهُ الرِّبَا وَيُرْبِي الصَّدَقَاتِ} [البقرة 276]، هل في هذه الآيات ما يقيد الربا بالقليل، أو الكثير، أم اللفظ مطلق؟ وكذلك عنه صلى الله عليه وسلم: "
لعن رسولُ اللهِ صلَّى اللهُ عليهِ وسلَّمَ آكلَ الربا، ومُوكِلَه، وكاتبَه، وشاهديْه
"، وقال: «
هم سواءٌ» ،فالربا محرم بجميع أنواعه بالنصوص القطعية، والقليل والكثير في الحرمة سواء. وصدق الله حيث يقول: {يَمْحَقُ اللَّهُ الرِّبَا وَيُرْبِي الصَّدَقَاتِ ۗ وَاللَّهُ لَا يُحِبُّ كُلَّ كَفَّارٍ أَثِيمٍ} [البقرة:276].
شبهة:
إن الربا المحرم إنما هو الربا الفاحش، الذي تكون النسبة فيه مرتفعة
Slide101الاتفاق المسبق لو اتفق كلٌّ من الدائن والمدين على إسقاط قَدْر من الدين المستَحَق على المدين، مقابل تقديم أجل دفع الدين المتفق عليه بداية؟فإن ذلك لا يجوز؛ لأنه في معنى ربا الجاهلية، الذي هو قرض مؤجل بزيادة مشروطة، فكانت الزيادة بدلًا من الأجل، فأبطله الله بتحريم الربا، يدخل من باب بيعتين في بيعهوقد روى عن الصحابة والتابعين النهي عن ذلك، وهو قول عامة الفقهاء
لكن يجوز الصلح من غير أي اتفاق مسبق
Slide102الغرر
Slide103Bai‘ al-Gharar الغرر In Islamic finance, the 2nd major prohibition is that of Al-Gharar or Gharar. Speculative contracts which contain uncertain elementsThe power to sell is denied in the following circumstances in order to avoid uncertainty: Things which,
As the object of a legal transaction, do not exist
Exist but which are not possessed by the seller or the availability of which may not be expected
Are exchanged on the basis of uncertain delivery & payment
Slide104The Concept of Al-Gharar Gharar means legal ambiguity or uncertainty that any one of the parties to a contract can exploit at the expense of the others. Economic risk or uncertainty are intrinsic to any economy, but contractual risk can be mitigated by scrutinising contracts based on theShari‘ah. Legal uncertainty cannot be justified under any circumstances. Unlike Ribâ, some degree of Ghara
r
is acceptable in the Islamic framework, but excessive Gharar is prohibited.
Slide105The Prohibition of Gharar (Uncertainty)Gharar has a broad scope and is not limited to one simple definition.For our purposes here, it relates to excessive uncertainty or ignorance by way of a contract, or the goods involved in a sale, the price, ownership, possession of goods, deliverability, dates of exchange etc. A hadith collected by Muslim narrated by Abu Hurairah states, “The Prophet forbade selling by way of tossing stones to settle a sale (Al-Haasah), and the sale of
Gharar
.”
(نهى رسول الله ﷺ عن بيع الحصاةِ، وعن بيعِ الغَرَرِ)
Slide106Minor & major GhararGharar has been categorized into two categories, namely major and minor. Minor Gharar It is expected that minor (or trivial) accounts of
gharar
will exist and for that reason it is tolerated and not given concern. Such is the case of catching a taxi, there is an element of uncertainty in the price as it rises with the mileage, yet this is a minor form of uncertainty and is permissible. Another example is buying fruit without peeling the skin to see inside.
Major Gharar
:
Causes for alarm are the major or substantial forms of
gharar
which are clearly condemned from a
Shari’ah
perspective. Major
Gharar
will be simply referred to as
gharar
in the rest of the lecture notes
.
Slide107Lack of Transparency -The Shari’ah stipulates that transparency must exist in order for contracts to be legitimate. For example, the terms of the contract must be clear to both parties involved in order to be just and fair. Under such measures, individuals are protected from fraud, deceit and exploitation. Deception - Gharar can also imply deceit. Once Prophet Mohammad came upon a heap of grain in the market of Madinah and thrust his hand onto it. His fingers felt dampness. On being asked, the trader replied that rain had fallen upon it. The Prophet observed, "Why did you not then keep (the wet portion of) it above the dry grain, so that people may see it? He who deceives, has nothing to do with me” (Muslim). Therefore, relevant information cannot be withheld.
Examples of Bai‘ al-
Gharar
الغرر
Slide108Selling what you do not have: Part of Gharar is selling what is not in one’s possession. The common example of this is the selling of the fish in the ocean which has not been caught yet, or selling vegetables that the seller is yet to purchase (i.e. they are not in possession or ownership). This can lead to settlement risk and is therefore a form of gharar. One should therefore catch the fish and then sell it, or buy the vegetables from a wholesaler, and then sell them to avoid the risk of uncertainty. An exception to this rule is a salam contract (Bai’ As-Salam) which relates to farm produce which has not been harvested yet. Such a contract is paid up-front and an agreed upon amount of goods (e.g. one ton) must be delivered at a later date when the produce is harvested.
Bai‘ al-
Gharar
الغرر
Slide109Ignorance - The buyer should have relevant information about the goods they intend to buy or the contract they intend to sign. This is why it is important to inspect the goods one is about to buy. With regards to what the buyer is buying, the buyer should know (for example) the quantity, the attributes, species etc. Or in the case of a contract, both parties should have a sufficient understanding of the details and outcome of the contract in order to remove any doubt.Unspecified Price - The price of the sale should be stipulated. This is important if the goods are purchased on credit, in order to avoid disagreement at a later date.Unspecified dates - As for the delivery of goods, the price can be delayed or the goods can be delayed in delivery, yet this should be by mutual consent of the buyer and seller.
Bai‘ al-
Gharar
الغرر
Slide110الغررالغرر في الشرع هو البيع المجهول العاقبة، وممكن تعريفه الخطر المتضمن للخداع والاغراءفالغرر مبناه علي الجهالة وهذه الجهالة اما ان تكون في المبيع او في الثمن
احتمالية الهلاك او التلف او الخسارة في البيع
الجهالة في المبيع قد تكون:
بعدم العلم بالمبيع نفسه (بعتك ما في هذا الصندوق)بعدم العلم بصفاته (بعتك السيارة)بعدم العلم بمقدارها (بعتك بعض هذه الأرض بالف)بعدم تملك البائع (بيعه بيتاً وهو لا يملكه )
Slide111انعدام الشفافيةالخداعبيع ما لم يكن لديكالجاهلةسعر غير محددتواريخ غير محددة للتسليمامثلة علي بيع الغرر
Slide112ضابط الغرر المفسد للمعاملات المالية حسب الايوفي ان يكون الغرر في عقد معاوضة مالية او بما معناهاان يكون الغرر كثيراً
ان يكون الغرر في المعقود عليه اصلاً
الا تدعو الحاجة المعتبرة شرعاً الي العقد المشتمل علي الغرر
Slide113غررالكثير و اليسير المعيار ٣١غرر الكثير هو: ماغلب على العقد حتى أصبح العقد يوصف به، ومن شأنه أن يؤدي إلى النزاع،وهذا يتأثر باختلالاف البيئات والعصور، ومرجعه إلى العرف.مثل: بيع الثمر قبل ظهوره، ولإجارة إلى أجل مجهول، والسلم فيما لالا يغلب وجوده عند حلول أجله، وهذا الغرر يؤثر في العقد فيفسده.١٥- الثمار من الشجرة حرام- الحقل الشجرة تابعة فحلال الغرر اليسير: ما لا يكاد يخلو منه عقد، وليس من شأنه أن يؤدي إلى نزاع، مثل: بيع الدار دون رؤيةأساسها، وإجارة الدار شهوراً مع تفاوت عدد أيام الشهور، عواميد البيت ، الحديد اللي داخلها. وهذا الغرر لالا يؤثر في العقد.
Slide114Darar Darar is the chance that a third party will be adversely affected by a contract between two parties.Sometimes a contract executed between two parties with their mutual consent is detrimental to the interests of a third party.Islam considers equal, adequate, and accurate information as vital for the financial market.Releasing wrong information, hiding vital information (Ghish) or misrepresenting parties in a transaction (Jahalah) violates the norms of Islamic ethics.Islamic ethics also refer to information on expected cash flows and asset valuation.
Islamic ethics require that all such information should be available equally to all investors.
Slide115الضررالضرر هي فرصة أن يتأثر طرف ثالث سلبًا بعقد بين طرفين.في بعض الأحيان يكون العقد المبرم بين طرفين بموافقتهم المتبادلة ضارًا بمصالح طرف ثالث.الغبن و الغبن الفاحش معاملة غير أخلاقية : الفرق بين سعر الصفقة والسعر العادل الغش الإفشاء عن معلومات خاطئة ، أو إخفاء معلومات حيوية أو تحريف الأجزاء من صفقة (الجاهلة) ينتهك قواعد الأخلاق الإسلامية.تتطلب الأخلاقيات الإسلامية أن تكون جميع هذه المعلومات متساوية لجميع المستثمرين.
Slide116Gharar occurs with:The sale of a commodity or asset, which is not present at hand.The sale of a commodity whose quality of being good or bad is not known to the buyer.A sale involving the hazard that one does not know whether it will come to be or not. For example, the sale of a fish in water or a bird in the air.
Slide117Gharar in the terms & essence of the contract includes: Two sales in one بيعتين في بيعة. Down payment sale بيع العربون “pebble”, “touch” and “toss” sales
Suspended (
Mu‘allaq) sale بيع الملاقة او تلقي الركبان Future sale
Slide118Gharar in the object of the contract includes:Ignorance about the genus or speciesIgnorance about attributesIgnorance about the quantity of the objectIgnorance about the specific identity of the objectIgnorance about the time of payment in deferred salesExplicit or probable inability to deliver the objectNon-existent objectNot seeing the object
Slide119In order to avoid uncertainty, Islamic law prohibits the sale of a commodity in the following situations:Things which do not existThings which exist, but the seller does not possess or the availability is doubtfulThings which are exchanged under conditions of uncertain delivery and payment
Slide120Examples of transactions/ contracts involving Gharar include:Selling goods that the seller is unable to deliver, as this involves counterparty or settlement riskMaking a contract conditional on an unknown eventTwo sales in one transaction, such as selling one article at two different prices, one for cash and one for credit, or selling two different articles at one price, one for immediate remittance and one for a deferred one
Making the contracts too complex to clearly define the benefits/liabilities of the parties
Selling goods on the basis of false description
All contracts where value-relevant information is not clearly available to the parties
Slide121are terms associated with unethical & prohibited financial transactions.Al-Qimār, which means a game of chance: Implies that one gains at the cost of other(s).Resembles gambling, which the Holy Qur’ān explicitly prohibits.Means receipt of money, profit or usufruct at the cost of others by resorting to chance. Al-Maisir, which
means wealth obtained by chance:
Implies wishing for something valuable without working for it.
Is gamblingThe Concepts of Al-
Qimār
and Al-
Maisir
Slide122The Concepts of Al-Qimār and Al-MaisirThe Shari‘ah prohibits the following.Conventional transactions and bank products that involve Maisir.Conventional insurance because it involves both Ribâ and Maisir.
The
Shari‘ah
permits only the following:Lotteries that are impartial and do not deprive anyone of possessions or contributions already made Drawing lots when selecting or conferring privileges or concessions among equalsEntrepreneurs offering incentives and additional products to customers to buy a product The Shari‘ah prohibits the following kinds of
Maisir
:
When loss of funds of one investor benefits another investor
Schemes in which prize tickets or coupons are given on purchase of products, but the customer is not guaranteed to win a prize
Bank schemes in which the bank offers a prize for depositors, which is pre-determined additional return from the bank on the deposit.
Slide123The Concept of Ghubn Ghubn = (Manipulated price) – (Fair price)Manipulated price is the price at which a transaction is executedFair price is the price according to valuation by experts The presence of Ghubn makes a transaction unethical.The Holy Prophet (pbuh) prohibited الغبن الفاحش, which means selling something at a higher price and giving the impression to the client that he is being charged according to the market rate.
Slide124الغبنغبن = (تلاعب سعر) - (السعر العادل)سعر التلاعب هو السعر الذي يتم تنفيذ المعاملة بهالسعر العادل هو السعر حسب التقييم من قبل الخبراءوجود غبن يجعل المعاملة غير أخلاقية ومحرمةالنبي (صلى الله عليه وسلم) حرم الغبن الفاحش، وهو ما يعني بيع شيء بسعر عالي وإعطاء الانطباع للعميل أنه يتم محاسبته وفقا لسعر السوق.
ينطوي
الغبن الفاحش
على الاستغلال ولخداع والغش في بعض الاحيان. أي شخص يبيع سلعة يعطي انطباعا بأنه يتقاضى سعر السوق، لكنه في الواقع يتقاضى ثمنا باهظا من خلال الاستفادة من جهل المشتري. في مثل هذه الحالات ، لدى المشتري خيار إلغاء البيع واستعادة السعر المدفوع.
Slide125Maysir or Qimar (Gambling or Games of Chance)Qimar (or maysir). Gambling involving the acquisition of wealth by chance of winning the game or speculation without consideration or compensation for such wealthis regarded as gambling because the outcome is unknown and clearly involves gharar.
Gambling
can be defined as “a contract among two or more persons involving the exchange of money or other valuables depending upon the uncertain outcome of a staged event”There is a link between gharar & qimar in terms of the uncertain outcome of the game of chance
Slide126Maysir or Qimar (Gambling or Games of Chance)The practice of Maisir is declared forbidden in Qur’an (2: 219). Therefore, according to the Shari’ah, such games of chance are to be avoided. Although excessive gharar is condemned by the Shari’ah, this does not rule out levels of risk by way of entrepreneurial risk
and risk associated with calamities (such as natural disasters). Systematic risk and unsystematic risk will be covered in more detail in the following weeks.
Complexity in Contracts
Undue complexity in contracts or interdependent contracts where two sales are combined in one are not permitted. (e.g. I will sell you A as such a price, if you sell me B at such a price.)
Slide127Maysir or Qimar (Gambling or Games of Chance)An example of this is:Speculation in short selling Conventional methods of forwardsFutures, options and other derivative transactions where future delivery of underlying assets is uncertain (and usually sattled in cash) as being forms of
maisir
.
Slide128Why the Prohibition of Qimar?Reliance on accidental gains or luck Against Islam (livelihoods need to be earned legitimately)Qimar destroys livelihood of families; impoverishing the rich and unfairly enriching the poor through prohibited meansHostility & hatred is usually generated among the playersInduce players to take harmful drugs to cope with loss
Qimar
may lead to crime due to any loss of moneyTurns people away from Allah by neglecting teachings of Islam
Slide129Sanctity of Contract العقود في الاسلام
Slide130العقود في الاسلاموَلا تَأْكُلُوا أَمْوَالَكُمْ بَيْنَكُمْ بِالْبَاطِلِ وَتُدْلُوا بِهَا إِلَى الْحُكَّامِ لِتَأْكُلُوا فَرِيقًا مِنْ أَمْوَالِ النَّاسِ بِالإِثْمِ وَأَنْتُمْ تَعْلَمُونَ (188) البقرةمن قواعد المعاملات وأساس المعاوضاتالعبرة في المعاملات للمقاصد والمعاني لا الالفاظ و المباني
Slide1313. Sanctity of ContractAs excessive gharar is impermissible in Islam, the Shari’ah emphasizes that contracts must include transparency and honesty. Prices should be specified, there should be clarity of the delivery details, quality of goods, quantity of goods etc. The information should be available to all parties involved and the outcomes of a contract should be free of ambiguity. When full disclosure is present, both parties eliminate or reduce financial speculation and undue complexity in contracts (due to gharar). This will include discloser of the risk involved by providing as much information as possible for buyers or investors.
Slide1323. Sanctity of Contract (cont)If two or more parties come together for a partnership (e.g. musharakah), all parties should be aware of their profit-sharing ratio, underlying assets involved, and other conditions of the contract. The parties involved must mutually agree on the sale or contract, albeit orally or preferably in written form, without coercion. Contracts must be in accordance with Shari’ah principles. Therefore, investments considered unethical, unlawful (haram), unjust etc, would not be considered. Although riba
and
gharar
may not be involved, one must make sure that other unlawful practices are not present. For example, it is prohibited to finance a casino or deal with alcohol etc.
Slide133Islamic Contract LawDefinition of contract in Islamic lawThe term used for ‘contract’ in Arabic is aqd العقد The meaning of the term ‘aqdTo tie between two ends, to fasten, to linkIn Islamic law, it means agreement, commercial arrangement, legal transaction, document or deed
Slide134Key conditions with regards to contracts in Islamic economic systems are:Every contract must be Sharī‘ah-compliant.All Muslims are required to honour their contracts.Contracts must be documented.Any agreement not specifically prohibited by the Sharī‘ah is valid and binding on all parties and can be enforced by the courts; courts treat all parties as equals
Slide135Trust is the most important element of IslamIt is the foundation of an individual’s relationship between Allâh (swt) and with others. It is an obligatory personality trait. Keeping trust and promises are major characteristics of the faithful.Several verses of the Qur’ān emphasize trustworthiness.The life of the Prophet (pbuh
) illustrates the importance of trustworthiness.
Justice links an individual to
Allâh (swt) and to others.The Sharī‘ah judges a person’s just nature by the actions and the intent (Niyyah) with which the person enters into a contract.
Slide136BarakahThe concept of Barakah or divine blessings guides the incentive structure in an Islamic economic system.According to the Sharī‘ah, only profit obtained by lawful means is permitted, and that too if the entity is willing to take the risk. (البيِّعانِ بالخيار ما لم يتفرَّقا، فإن صدقا وبيَّنا بورك لهما في بيعهما، وإن كذبا وكتما محقت بركة بيعهما))
Slide137Nature of Contract & Related Terms All forms of contract fall under either Wa’ad or Muwa’adahWa’ad (الوعد)
is a binding
unilateral contract where a party promises or undertakes to carry out a unilateral contract
The concept of wa’ad is based on fulfilment of promise in all dispositions Most jurists consider fulfilling wa’ad as
recommended
in financial transactions
Maliki scholars believe that fulfilling
wa’ad
is
obligatory
& enforceable
Muwa’adah
:
(المواعدة)
a conditional/unconditional
bilateral contract
Slide138Classifications of Contract in Islamic Law Basic Sharī‘ah principles of contracts based on theGeneral wellbeing المصلحة العامةEconomic justice العدالة الاقتصاديةEquitable distribution of resources in the society
التوزيع العادل للموارد في المجتمع
A contract of sale is classified according to Its nature بطبيعتها
Its circumstances
بظروفها
Its legal consequences
بما يترتب عليها
Slide139Classifications of Contract According to Its NatureContracts can be classified into: Unilateral contracts (عقد منفرد) Bilateral contracts (عقد ثنائي ( Quasi contracts (شبه عقد
)
Muslim jurists have classified contracts as to if they are:
Sharī‘ah-compliant contracts Contracts that contain some prohibited elements
Slide140Common Contracts in Islamic Law
Slide141Main contract classificationUnilateral contract (العقد الانفرادي): A contract initiated and concluded by a single party which involves some form of benefit being transferred to another party, usually without consideration الوصية والهبة و الجعالة Bilateral contract
(
العقد الثنائي
): A contract between two parties with the necessary legal effect that makes terms and conditions binding البيع Quasi contract
(
شبه العقد
):
An arrangement or obligations created by the law despite the absence of a contract
Slide142Slide143Slide144Slide145Slide146Classification of Contract According to its CircumstancesThe circumstances of a particular contract determine its legal consequencesThe classification of contract according to its circumstances involves the type of contract being offered: Sale contract when the incident involves simple buying & selling Partnership contract
when the contract involves joint-venture -
such as mudarabah, musharakah, etc.
Slide147Classification of Contract According to Its Legal ConsequencesThis classification puts emphasis on the extent of validity or binding nature of the contract.The legal consequences of a contract may result in:Valid Contract (Sahih صحيح )
Invalid or Deficient Contract (
Fasid
فاسد )Void Contract (Batilباطل ) Binding Contract (
Lazim
لازم
)
Enforceable Contract (
Nafidh
نافذ
)
Withheld Contract (
Mawquf
موقوف
)
Slide148Valid Contract العقد الصحيحA contract is deemed valid when it is concluded with an effective offer & acceptance and the parties have the legal capacity to do so.A valid contract is a legally binding contract
Slide149Classification of ContractInvalid or Deficient Contract (Fasid)A transaction where the basis of the contract itself is valid but there are defects in its attributes that make it invalid & thus unenforceable under the Sharī‘ah.Void Contract (Batil) A transaction where the basis of the contract itself is valid but there are defects in its attributes, making it invalid and thus unenforceable under the
Sharī‘ah
عقد فاسد او باطل
:معاملة يكون أساس العقد فيها صحيحًا ولكن هناك عيوب او خلل في آركان او شروط العقد ، مما يجعله باطلاً وغير قابل للتنفيذ بموجب الشريعة.
Slide150Classification of ContractBinding Contract (Lazim)Binding if sound in substance and descriptionBinding contract is enforceable under the lawA binding contract can either be revocable or irrevocableEnforceable Contract (Nafidh
)
All binding contracts are enforceable under the law
An enforceable contract relates to the rights of the parties to the contract
Slide151أركان العقدالبائعالمشتريالسلعةالثمنالإيجاب القبول فهذه ستة أركان على سبيل البسط، وأما على سبيل الاختصار فيمكن أن تقول: العاقدان، والمعقود عليهما، والصيغة،
Slide152The Pillars of Sharī‘ah Contracts (أركان العقد) 1. Form (الصيغة): The form of any contract in Islamic law is offer and acceptance (الايجاب والقبول )
2.
Parties to the contract (العاقدان): The parties to the contract should have the ability or capacity to enter into a valid contract3.
Subject matter & price of the contract (
المعقود عليه
):
The price of the contract is usually in the form of a consideration, which may or may not necessarily be money
4.
Intention to create legal relations and meeting of minds
Slide153Contract of Sale (عقد البيع) Meaning of Contract of Sale A contract of sale involves the exchange of property for a well-defined consideration in accordance with the mutual consent of the parties to the contractThe consideration is usually a property (the exchange of a property for another property)
Slide154Essential Elements of Contract of SaleNature of Contract of Sale The fundamentals of contract (Pillars of Sharī‘ah Contracts) of sale is the same regardless of any modern meansOffer and acceptance: Must have mutual consent of the parties
Subject Matter:
What is exchanged must have value, be permissible and be possessed by the trading parties
Consideration or Price: A form of exchange also known as the price of the commodity
Legal Capacity of the Parties:
The seller must have legal capacity to engage in a contract of sale
Slide155Legal Capacity in a Contract (Ahliyyah) Literally, ahliyyah means aptitude, fitness, suitableness, competence, qualification, or absolute fitness جائز التصرف : حر مكلف رشيد و جائز التبرع: ولي الصغير غير جائز التبرعIn the juristic sense,
ahliyyah
is “the ability to acquire rights and exercise them and to accept duties and perform them accordingly”
Main types of legal capacity of contractual transactions in Islamic law: 1. Receptive legal capacity (أهلية الوجوب) 2.
Active legal capacity
(
أهلية الاداء
)
Slide156Forbidden Contracts in Islamic Commercial TransactionsIslamic law emphasizes fair dealing and mutual benefits among parties undertaking business activityQur’an and Sunnah prohibit certain contracts. Forbidden contracts involve elements of riba, gharar and gambling including:
bai
‘
munabazah
bai
‘
muhaqalah
bai
‘
malaqih
bai
‘
madhamin
bai
‘ al-
habl
-
il-hablah
bai
‘ al-
mulamasah
bai
‘ al-
munabadhah
bai
‘ al-
Hisat
Slide157Forbidden Contracts in Islamic Commercial Transactions
Slide158البيوع المنهي عنهاالبيوع الباطلة: هي بيوع منهي عنها نظرا لوجود خلل في شرط من شروط انعقادها. أمثلة: أ- البيوع التي يكون المعقود عليه فيها محرما.ب- البيوع التي تصدر عمن هو فاقد للأهلية.ج- البيوع التي تقع على شيء غير موجود عند العقد، كالثمر قبل ظهوره.د- البيوع التي تقع على غي رالمحاز المملوك.البيوع الفاسدة: هي بيوع منهي عنها نظرا لوجود خلل في شرط من شروط صحتها. أمثلة:
أ- بيع ضربة القناص.
ب- بيع جزء من شيء لا يتخلص منه إلا بضرر لاحق.
ج- البيع تأجيلا ودون تحديد للأجل معلوم.د- بيع جنس بجنسه متفاضلا.هـ- بيع الصرافة بلا تقابض.و- باع سلمًا ولم ينقد الثمن.
Slide159البيوع المنهي عنهاالبيوع المكروهة: هي بيوع منهي عنها نظرا لوجود خلل في أمور مجاورة لها.- ورد النهي عنها لأمر لا يعود إلى أصل العقد ولا إلى وصفه.أمثلة:أ- بيع العيّنة: بيع سلعة بثمن معلوم إلى أجل، ثم يشتريها بأقل ليبقى الكثير في ذمته، وهو محرم لأنه ذريعة إلى الربا.ب- بيع وقت الجمعة (ظهرًا): ابتداءً من الآذان لصلاة الظهر من يوم الجمعة وانتهاءً بانتهاء فرضه.
اتفق العلماء على تأثيم بيع وشراء من وجبت في حقه الجمعة، وخرج بذلك كل من لا تجب عليه الجمعة مثل: المسافر والمريض.
*بيع الجلب: هو بيع تلقي الركبان.
* بيع الحاضر للبادي: هو أن يمنع السمسار الحاضر القروي من البيع ويقول له: لا تبع أنت، أنا أعلم بذلك منك، فيتوكل له ويبيع ويغالي.*بيع النجش: هو أن يزيد الشخص في السلعة ولا يريد شراءها ليقتدي به المستام، فيظن أنه لم يزد الشخص فيها هذا القدر إلا وهي تساويه.* البيع على بيع غيره: أن يتراضى كل من البائع والمشتري على ثمن سلعة فيجيء آخر فيقول: أنا أبيعك مثل هذه السلعة بأنقص منه هذا الثمن.
Slide160()لا يحل سلف وبيع، ولا شرطان في بيع، ولا ربح ما لم يضمن، ولا بيع ما ليس عندك)تحريم البيوع وقت دخول اذان صلاة الجمعة لمن وجبت عليه الصلاةو البيع في المساجدالنبي نهي عن بيع الحصاة وبيع الغررالغرر في البيوع : المعاوضات والبيوعوالقمار في المسابقات والالعاب: كلهما مبني علي الجهالة والظلم والمخاطرةلعب قمارًا وباع غرراً
ودائر
بين الغرم
والغرمالقمار والغرر من الميسرالبيوع المنهي عنها
Slide161بيع النجش: بث الاشاعات الاسهم مثال: Insider trading من الغرر: لو علم من باع بالخبر لما باعبيع العينة حيلة ربوية وهي اشد من الربا و الدليل الحديثالبيوع المنهي عنها
Slide162بيع العينة اسم جامع لكل معاوضة تنتهي بنقد حاضر بيد مدين مقابل اكثر منه في ذمتهصور العينة: يشتري سلعه بثمن مؤجل من شخص لكي يبعها عليه بثمن حاضر اقل((إذا ضن الناس بالدينار والدرهم ، وتبايعوا بالعينة ، واتبعوا أذناب البقر ، وتركوا الجهاد في سبيل الله ، أنزل الله بهم بلاء ، فلا يرفعه حتى يراجعوا دينهم رواه أحمد ، وأبو داود ولفظه : إذا تبايعتم بالعينة ، وأخذتم أذناب البقر ، ورضيتم بالزرع ، وتركتم الجهاد ، سلط الله عليكم ذلا لا ينزعه حتى ترجعوا إلى دينكم ))
Slide163بيع العينةسئل سعيد بن المسيَّب عن رجل باع طعامًا من رجل إلى أجل، فأراد الذي اشترى الطعام أن يبيعه بنقد من الذي باعه منه، فقال: هو ربًا، ومعلوم أنه أراد شراءه بأقل من الثمن الأول؛ إذ لا خلاف أن شراءه بمثله، أو أكثر منه جائز، وهذا ما يسمى ببيع العينة. وأيضًا، إن اشترى بحضرة طالب العينة سلعة من آخر بثمن معلوم وقبضها، ثم باعها من طالب العينة بثمن أكثر مما اشتراه إلى أجل مسمى، ثم باعها المشتري من البائع الأول بالنقد بأقل من الثمن هذه أيضا عينة، وهي أهون من الأولى، وأجازه بعض أهل العلم.
Slide164Bay al-Inah (Sale with immediate repurchase) بيع العينةBay al-Inah: Where a commodity is sold on a cash basis; the seller immediately repurchases the same commodity on a deferred payment basis at a price higher than the initial cash price Bai’ al-‘Inah, generally known as “buy-back”, is a double sale.
It is a legal device to get around the prohibition of
Ribâ
and thus prohibited.Used in different real estate and house financing situationsBay al-inah is controversial in the global Islamic finance industry
Slide165Views on the Validity of Bay al-InahThe Shafi’i School: Bay al-inah contracts are permissible in Islamic lawThe Maliki, Hanafi & Hanbali Schools:
Bay al-
inah
is not permissible in Islamic law because the motive of the parties in such a contract is illegalThe majority of jurists prohibit bay al-inah in Islamic commercial activities because they believe it is tainted with elements of interest
Bay al-
Inah
بيع العينة
Slide166الشافعية والاحناف لا ينظرون للنية في العقود: ممكن العقد يكون جائز و حرامالمالكية والحنابلة لا يجيزون الا العقود الحلال(( من باع بيعتين في بيعة فله أوكسهما أو الربا))لذلك قيل ((لا تستظل بظل صيرفي))Bay al-Inah
بيع العينة
Slide167Bilateral contracts are broadly divided into:Contracts of exchange (mu’awadat) المعاوضات Contracts of security (tawthiqat) التوثيقات Contracts of partnership (shirkah) الشركاة
Contracts of safe custody (
wadi’ah) الوديعةContracts relating to the use of usufruct of an asset (ijarah)
الاجارة
Contracts relating to the performance of a work or rendering of specific services
Slide168Slide169Slide170Slide171Slide172Slide173Profit The Holy Qur’ān explains that all income and earnings, salaries and wages, remuneration and profits, usury and interest, rent and hire, and so on, can be categorized either as:Permitted profit: Profit from trade and business along with its liability.Prohibited profit: Return on cash or a converted form of cash, without bearing liability in terms of the result of deployed cash or capital.
Slide174Permissible & prohibited transactions are distinguished based on their nature as:Sale/Purchase: In sale (Bai ‘), the ownership of the commodity is transferred to the buyer from the seller. This ownership transfer may take place on cash or credit; but this involves some profit margin for the seller, which is permitted. Loan: A loan involves a temporary transfer of ownership of goods or assets. In Islamic finance, the loan is always free of any charge. The buyer should pay only the principal amount as an excess amount or interest is prohibited. Lease: In leasing or Ijarah, the ownership of the leased asset does not transfer and only the usufruct of the asset is made available to the lessee against the payment of rent. In Islamic finance, taking rent on leasing of assets like houses, vehicles, etc. is permissible while charging rent on money is prohibited.